由於銀行只能承造最高六成按揭，若買家希望使用高成數按揭，便要使用“按揭保險”。買家繳交按揭保險費後，銀行最高能承造九成按揭。如果買家拖欠貸款，按揭保險一般會為銀行六成按揭以上的貸款部分提供保障。因此，按揭保險計劃除了可以促進市民安居置業之外，亦有助維持本港銀行體系的穩定性。
首置儲3成首期 業界倡免按保
中原按揭董事總經理王美鳳表示，雖然去年已將按揭保險樓價上限放寬至1920萬元，但由於按揭保險計劃涉及按揭保險費，令上車負擔增加。因此建議特區政府為首置人士回復辣招前沿用已久的7成按揭上限樓按措施，令首置客可選擇以3成首期免按保零保費置業，減輕上車負擔。
王美鳳指出，現行使用按保與非按保個案之按揭成數的差距頗大，非按保的按揭成數僅高達6成，一超出6成按揭，即使申請人已經儲夠3成首期，打算只承造7成按揭，也是需要透過按保申請按揭，亦需要繳付按揭保險費，這樣無疑對首次置業人增加負擔。
她續稱，現時非按保個案需要儲不少於4成首期，即最多借6成按揭，而樓價834萬元或以上的物業之按揭成數已不足6成，因為6成按揭的樓價上限是500萬元按揭額，而1000萬元以上物業的非按保按揭最高僅5成。因此過往亦曾建議對於首次置業人士可適時回復辣招前7成按揭指引，令首置客可以低至儲3成首期就可以上車置業。
兩度放寬按揭 激活樓市氣氛
為解決樓價貴、上車難的問題，特區政府於過去4年兩度出招，針對按揭保險計劃作出調整，繼2019年把上車盤門檻由400萬元放寬至800萬元，協助大批首置人士上車後；去年更將按保樓價上限提升至1200萬元，成功激活換樓市場。
2019年首次鬆綁 成交飈44%
本港樓價於過去20年反復上升，可承造高成數按揭的400萬元以下的上車盤買少見少，為協助首期不足、但具備足夠供款能力的市民上車，上任特首林鄭月娥於2019年10月發表施政報告，把首置客最高9成按揭貸款的樓價上限，由400萬元提升至800萬元，而申請最高8成按揭的樓價上限則由600萬元提升至1000萬元。
新措施令上車盤門檻跳升至800萬元，大受首置客歡迎。翻查土地註冊處資料，2019年11月住宅買賣登記達5756宗，較10月份急增1756宗，升幅達43.9%。由於需求爆發，業主也伺機反價，當時市場錄不少追價個案，例如馬鞍山新港城K座一個高層單位，實用面積363方呎，獲上車客追價10萬元以640萬元承接，代理當時透露買家會申請9成按保。另鴨脷洲海怡半島1座高層529方呎單位，獲上車客以942萬元購入，創屋苑當時2房單位造價新高。
在新措施下，中小型單位樓價獲支持。參考中原城市領先指數（CCL），在寬按保前錄得179點，同年12月底跌至178.13點，跌幅0.5%。反觀，中小型單位樓價指數於寬按保前報178.63點，同年12月底錄得178.68點，樓價保持平穩。
寬按保措施出台後，本港於2020年爆發新冠疫情，但外圍量寬措施刺激，港樓價依然拾級上升，CCL於2021年10月、即寬按保措施2周年期間升穿186點，2年漲4%。
樓價1000萬以下 可借九成
為盡力協助市民置業安居，財政司司長陳茂波於去年2月發表《財政預算案》，將按揭保險的樓價上限進一步調升至1200萬元，在新措施下，最高8成按揭貸款樓價上限由1000萬元調升至1200萬元；而樓價1000萬元最高可借9成，成功激活換樓市場。
據土地註冊處資料，樓價介乎1000萬元至1100萬元的住宅買賣於2022年2月錄132宗，翌月儘管新冠疫情肆虐，但交投量仍增至184宗，同年5月登記量更達400宗，創10個月新高。與此同時，樓價1100萬元至1200萬元的住宅買賣亦受激活，由去年2月68宗增至5月份的280宗，交投量同樣是10個月最旺。 |
