中評社北京3月13日電／據大公報報道，綜合《華爾街日報》、美聯社報道：美國監管機構10日宣布關閉總部位於加州的矽穀銀行（SVB），交由美國聯邦存款保險公司（FDIC）接管，成為震動整個資本市場的黑天鵝事件。由於矽穀銀行專注於科技行業，事件恐直接影響初創企業的運營。有初創企業CEO表示，聽到銀行倒閉的消息，自己的“心跳都要停止了”。這是2008年金融危機以來，美國最大的銀行倒閉案，分析稱，美聯儲近年瘋狂加息恐引爆多米諾骨牌效應，矽穀銀行一事恐只是“冰山一角”，美媒稱，還有10家銀行處於倒閉邊緣。
成立於1983年的矽穀銀行是排名前20的銀行，主要服務於科技企業，也是矽穀衆多初創公司的金主，Facebook、推特等知名企業都曾是其客戶。截至2022年底，矽穀銀行的資產規模達2090億美元（約1．64萬億港幣），存款規模為1754億美元（約1．38萬億港幣）。
受美國加息及客戶存款流失壓力影響，矽穀銀行9日拋售210億美元資產後，出現18億美元（約140億港元）虧損，後來嘗試從外部集資20億美元（約156億港元），結果拖累母公司股價急挫六成，掀起擠兌潮。有消息稱，矽穀銀行的客戶在一天之內嘗試提取420億美元（約3276億港幣）的存款。加州監管部門發現情況不妙，10日早上立即下令關閉矽穀銀行，并由美國聯邦存款保險公司（FDIC）接管。
無法發薪水或要裁員
FDIC隨後發表聲明稱，已成立“聖克克拉國家儲保銀行”（DINB），托管矽穀銀行的用戶存款。根據FDIC承保標准，每個賬戶的最高承保額為25萬美元（約195萬港元），矽穀銀行總部和分行將會在13日重開，屆時符合資格的儲戶可提取存款。但那些超過25萬美元存款的儲戶，則要與其他債權人爭奪剩餘資產。
由於矽穀銀行為唯一專注創投行業的上市銀行，外界預計數以千計科技初創公司恐受影響，大批存戶10日急忙前往該行總部打探消息。Cato Digital的CEO納爾遜表示，“對於初創企業來說，最重要就是現金流”，受影響企業恐怕會出現難以支付員工薪水、叫停項目等問題，嚴重的情況可能需要裁員節流，甚至公司倒閉。總部位於華盛頓的Enquire AI聯合創始人西達爾表示，“這是美國科技行業的一次重大失敗”。＜nextpage＞
初創企業FarmboxRx的CEO阿什利．泰納正與家人在哥斯達黎加度假，她表示收到消息時自己的“心跳都要停止了”。為了從矽穀銀行的賬戶中取出資金，該公司發起了一筆八位數的電匯。但泰納表示，截至10日，該公司資金仍然困在矽穀銀行之中。
港金管局關注事件
本次矽穀銀行遭遇的流動性危機，背後的根本原因還是在於美聯儲近年瘋狂加息。該銀行是本周美國第二間地區性銀行陷入危機，此前加密貨幣銀行Silvergate宣布自願清算銀行業務，已引發銀行股被拋售，令市場對更多機構倒閉出現擔憂。令人諷刺的是，矽穀銀行2月才剛登上《福布斯》雜志“2023美國百大銀行”榜單，名列美國第20位。
投資者擔憂2008年華爾街知名投行雷曼兄弟破產的類似連鎖反應重現，目前First Republic和西太平洋銀行已暴跌停牌。美媒稱，目前至少還有10家銀行可能步其倒閉後塵。美國財政部長耶倫10日稱正密切關注情況，強調有信心應對今次危機。美國國會議員11日也與美聯儲緊急開會。
在本港，香港金管局發言人11日對事件表關注，矽穀銀行在本港沒有經營銀行業務，只設有本地代表辦事處，并非認可機構，因此不能在本港經營銀行或接受存款業務。
矽穀銀行倒閉如何影響初創企業
業務跟著風投走：
唯一一家專注創投的上市銀行，與美國接近一半由創投基金支持的初創企業有業務往來，主打科技、生命科學類公司，幫助超3萬家初創企業融資。＜nextpage＞
獨特的業務模式：
為投資者與被投資企業“穿針引綫”，加上放貸靈活，願意與非美國公民合作，而獲得風投的衆多初創企業都樂意將大量資金存放在矽穀銀行，呈現“閉環”業務模式。
客戶情況：
大量的風投基金和互聯網企業，包括“風投教父”Peter Thiel創立的Founders Fund，初創公司孵化器風投公司Y Combinator，還有穩定幣＄USDC的發行商Circle。
為何爆雷？
矽穀銀行將大量用戶存款投至美國國債等債券投資組合，但由於美聯儲加息，債券價值下跌，而初創企業從去年開始現金流需求加劇，客戶存款持續大量流失，矽穀銀行陷入財困，不得不出售未到期的債券，因而出現虧損，加上尋求外部投資失敗，股價因此暴跌。
具體影響情況：
截至去年12月底，矽穀銀行約有2090億美元資產，總存款1754億美元。
倒閉將直接影響初創企業的現金流，例如無法支付薪水和日常開支等。＜nextpage＞
2008年金融危機以來美國倒閉的銀行
美聯儲近年猛加息重創加密貨幣行業，引發多米諾骨牌效應，加密貨幣投資公司Alameda Research、加密貨幣交易平台FTX以及加密貨幣銀行Silvergate先後倒閉，專注科技類投資的矽穀銀行成為最新的受害者。
倒閉銀行及其資產：
2023年3月：矽穀銀行（2090億美元）
2017年5月：擔保銀行（130億美元）
2010年4月：西方銀行（119．4億美元）
2009年12月：安信銀行（120億美元）
2008年9月：華盛頓互助銀行（3070億美元）
2008年7月：印地麥克銀行（320億美元）
美國聯邦存款保險公司（FDIC）賠款規則＜nextpage＞
美國聯邦政府的一個獨立機構，在FDIC所承保的銀行倒閉時，可防止受保存款的損失。
當FDIC接管一家銀行時，會建立一家新的銀行接管倒閉的銀行資產。目前，FDIC已將矽穀銀行存款轉至新成立的“聖克克拉國家儲保銀行”（DINB）。
FDIC規定，對每個賬戶的最高承保額為25萬美元，25萬美元以下存款的儲戶最晚可在周一（13日）取回資金。
那些超過25萬美元存款的客戶，將獲得破產管理證書，但必須與其他債權人爭奪剩餘資產，并且可能不會得到任何保障。
三高管上月沽股票 套現3478萬
綜合彭博社、《華爾街日報》報道：美國矽穀銀行10日突然倒閉，震動矽穀和華爾街。該行的高管被發現在銀行倒閉前一個月，沽出446萬美元（約3478萬港幣）的股票，其中集團CEO貝克爾（Greg Becker）減持1．2萬股該行股票，套現360萬美元（約2800萬港幣）。
監管備案文件顯示，貝克爾在2月27日行使了股票期權，以每股285美元至302美元的價格，出售了1．2萬股矽穀銀行的股票，套現360萬美元，賺了227萬美元。此外，矽穀銀行的財務總監貝克（Daniel Beck）和營銷總監德雷珀（Michelle Draper）也在2月分別沽出2000股和974股該行股票，先後套現57．5萬美元和29．2萬美元。
上述交易計劃并沒有違法，屬於事先安排的高管股票出售計劃的一部分（即10b5－1計劃）。該計劃由美國證券交易委員會（SEC）提出，限制高級管理層僅可在預定日期出售股票，避免瀆職，阻止內幕交易。貝克爾在1月26日已向SEC提交了計劃。1月31日，他還以110萬美元的價格出售過一次股票，文件稱其是為支付納稅義務。
外界批評稱，如果貝克爾等人提交出售股票計劃時，矽穀銀行已正討論融資可能性，那就會成為很大的問題。貝克爾本人及矽穀銀行均未回應事件。＜nextpage＞
貝克爾30年前加入矽穀銀行當貸款員，在互聯網泡沫時期嶄露頭角，於2011年出任矽穀銀行行政總裁，被稱為“創新經濟的倡導者”，任職期間經歷“最高的高潮和最低的低穀”。在矽穀銀行倒閉後，美聯儲發言人10日表示，貝克爾將不再擔任三藩市聯邦儲備銀行董事會成員，決定即時生效。 |
