繼瑞銀、美銀拋售中行、建行H股後,中行另一海外戰略投資者——蘇格蘭皇家銀行集團（以下簡稱“RBS”）宣布,全部拋售所持中國銀行(601988)股份,套現近23.7億美元,結束了始於3年前的戰略投資。
此次蘇格蘭皇家銀行所持中國銀行4.26%的股份全部向機構投資者出售,價格為每股1.68-1.71港元,比中國銀行1月13日H股收盤價1.85港元低了7.6%-9.1%。
中資銀行接連遭拋售引起了監管層的關注。1月12日,中國銀監會在北京召開工作會議,要求銀行加強風險管理。
中行一周內連遭拋售
在短短一周時間內,中國銀行接連兩次遭遇海外戰略投資者拋售,先是瑞士銀行,現在又是RBS。14日,中行新聞發言人王兆文就RBS出售中行股份專門向媒體發表了談話。
王兆文說,RBS以協議轉讓方式出售了其持有的中行108.09億股H股,占中行總股本的4.26%。由於這部分股份的鎖定期已於2008年 12月31日結束,RBS出於其自身戰略和財務考慮決定出售,屬正常市場交易行為,對此我們表示理解。我們已提前做了准備,這次出售對中國銀行的經營狀況和財務狀況不會造成影響。中國銀行與RBS將繼續保持正常業務合作,共同謀求在中國地區和海外的業務合作機會。
據悉,中國銀行於2004年上半年開始引進戰略投資者,并於2005年8月和9月分別與RBS、瑞士銀行、淡馬錫下屬富登金融公司及亞洲開發銀行簽訂投資協議。四家投資者合計持有352.99億股H股,占中行總股本的13.9%。
其中,RBS則以財團身份亮相,斥資31億美元收購了中國銀行10%的股份,其中RBS義購一半。這個以蘇格蘭皇家銀行為首的財團,還包括另外五大金融機構,他們分別是亞洲富豪李嘉誠名下的一只基金、美林公司、對衝基金D.E. Shaw & Co.和Och-Ziff Capital Management LLC、私人資本運營公司Oaktree Capital Management LLC。
王兆文表示,合作3年多來,中國銀行與RBS等4家戰略投資者在公司治理、風險管理與內控、戰略與并購管理、金融市場、投資銀行等40多個領域開展了87個項目的合作。在雙方的合作中,王兆文承認,股改後的中行集團稅後利潤年均增長32%,這是前所未有的。
厚樸基金接盤
遭到兩家海外戰略投資者拋售的中國銀行,是否還會面臨來自淡馬錫或者亞洲開發銀行的第三次拋售？對此,投資銀行Fox-Pitt日前發布報告認為:“我們不相信淡馬錫可能會出售其4.1%股權,因為它有本錢繼續持有,而且它也不想破壞與中國的關系。”
有拋售必然有接盤。據《華爾街日報》15日報道,由高盛集團中國合夥人方風雷管理的厚樸基金接手了RBS所售108億股中行股份的30%,斥資約55.4億元。
投資銀行Fox-Pitt在報告中表示,蘇格蘭皇家銀行減持中國銀行是對後者的一個正面消息,因為接下來還能够沽售中國銀行的大股東所持股權只占2%。
監管層要求加強風控管理
面對中資銀行接二連三地遭遇海外戰略投資者的拋售,中國銀監會開始有點坐不住了。1月12日,中國銀監會在北京召開2009年工作會議,銀監會要求加強銀行業風險管理。
會議強調,由於2009年國際國內形勢更趨複雜,銀行業金融機構2009年要加強對不良資產的管理,嚴格控制不良貸款餘額和比率。嚴格執行大額風險集中度中單一客戶10%和集團客戶15%的授信高限,引導企業集團通過發債或采取銀團貸款等方式融資;嚴禁項目貸款借新還舊;嚴禁“打捆”貸款,嚴禁開展不良資產證券化和無收益房屋信托;理財產品要嚴格遵守“三要求一加強”,即做到風險可控、成本可算、信息充分披露,加強售前、售中、售後全過程管理, 堅決糾正把理財產品等同於存款客戶管理的錯誤做法;切實防範房地產及相關行業風險。
雖然銀監會表示會結合2009年國際形勢,加強對中資銀行風控管理,但是,上海市金融辦一位負責人日前接受《華夏時報》記者采訪時表示,中資銀行海外戰略投資者的拋售行為完全符合市場操作,“我們對於他們的這種做法,只能接受”。不過,值得期待的是,對方表示,近期,上海市相關部門將聯合金融辦、銀監局等部門,聯手出台一系列銀行措施,以加強銀行自身抗寒能力。（來源：華夏時報） |
