|
| 全國人大代表、招商資本董事李引泉談香港金融角色（中評社 郭至君攝） |
李引泉認為，我們要提高認識，無論是北京還是香港，都有責任把香港用好、管好、發展好。現在從總的情況看，中國已經比較深入地融入了世界經濟和全球貿易金融體系，離岸人民幣在國際支付、結算和融資中扮演的角色分量也越來越重，離岸人民幣在境外的量也不小，這是一個趨勢。但是，從全球發展以及國家之間的博弈情況來看，中國在短期內還不宜實行人民幣的完全自由兌換，這樣有利於維護國家經濟金融的戰略安全。也就是說，在未來比較長的時間內，中國可能既不能實現人民幣的完全自由兌換，還要推進人民幣國際化。這樣來看，就需要在中央銀行體系內建立兩個小的體系，一個是境內人民幣的管理體系，也就是現行的管理境內流通循環人民幣的體系；領一個就是管理離岸人民幣在境外流通循環的體系。我們國家具有一國兩制這個很好的條件，如果用好了，這兩個體系可以互相配合，是非常有效的體制。
“我建議在香港設立中國人民銀行代表處，這個代表處專門負責離岸人民幣的投放和回籠。特別要說的是，這個機構只管這一件事情，不參與香港的金融監管，香港的金融監管仍由香港政府和有關部門執行。同時，香港政府和香港的金融監管部門也不參與離岸人民幣的投放和回籠管理，這兩邊要分得很清楚。同時，把離岸人民幣的清算中心設在中國人民銀行香港代表處，離岸人民幣的清算全部在這裡進行。目前有一個清算中心，設在北京總行，我建議設立在香港代表處。把離岸人民幣的清算中心放在香港代表處，因為香港是國際市場，這樣發出的離岸人民幣都在境外。同時，香港又是中國地盤，完全可控。中國人民銀行香港代表處和香港的中資金融機構可以建立幾個關係：第一個是，中央銀行可以給在香港的中資銀行發放再貸款、再貼現，也就是說可以把離岸人民幣貸款發放給這些機構，也可以從這些機構回籠；第二個是，中央銀行與香港的中資金融機構可以做離岸人民幣證券票據的回購和逆回購業務，通過這種交易向國際市場投放離岸人民幣，也可回籠離岸人民幣；第三個是，可以在香港的中資銀行與中央銀行間，建立離岸人民幣存款的存款準備金制度，中資銀行把離岸人民幣存款的一定比例作為存款準備金存在中央銀行，存款準備金的比例，根據市場對國際人民幣的需求量變動，可以提高也可以降低。”李引泉指出，“這三個關係加起來，與中央銀行管理境內人民幣的投放回籠機制是一樣的。如果有這樣一個機制，我們可以把境內人民幣與離岸人民幣分開管理，中央銀行可以根據國際金融市場對離岸人民幣的需求量來增加投放或者增加回籠。這樣我們就有一個有效的市場機制來管理離岸人民幣的供應和匯率，可以通過增加供應或者減少供應來適應市場的需要。我覺得這個機制是很重要的，所以我會作為建議提出來，在有關討論的時候也會發表意見和建議。”
|
